沪指站稳4000点，北证50指数狂飙超8%，光伏产业链、有色金属等板块集体爆发，隆基绿能、通威股份涨停，阳光电源涨超15%。国债多数走高，商品拉升，沪铜创历史新高。

10月29日，A股午后全线拉升，沪指站稳4000点，再创反弹以来新高。创业板涨近3%，北证50大涨逾8%，创9个月最大单日涨幅。新能源概念股爆发，光伏产业链、储能方向涨停潮；算力硬件股、有色金属、券商等涨幅居前。

债市方面，国债期货多数走强。商品方面，国内商品期货普遍上涨，集运指数涨超5%，跟随伦铜涨势，沪铜也创下历史新高。值得注意的是，香港股市今天休市。核心市场走势：

A股：截至收盘，沪指涨0.70%，深成指涨1.95%，创业板指涨2.93%。北证50指数大涨超8%。

消息面上，北交所董事长鲁颂宾在2025金融街论坛年会上表示，持续优化北交所指数体系建设，加快推出北证50ETF，研究引入盘后固定价格交易，不断提升投资交易便利性。

值得注意的是，中美之间盘后也迎来重大消息，中美双方领导人将于当地时间10月30日在韩国釜山举行会晤，就中美关系和双方共同关心的问题交换意见。

盘面上，个股上涨与下跌家数相当，全市场超2600只个股上涨。今日全市场成交约2.29万亿，沪深两市成交额2.26万亿，较上一个交易日放量近1100亿。板块方面，光伏等新能源方向集体爆发，光伏逆变器、硅能源、储能等方向掀起涨停潮，有色金属大涨，锂矿股走强，算力硬件股、券商板块活跃，下跌方面，白酒、银行股等板块下跌。

具体来看，光伏板块爆发，隆基绿能、通威股份等多股涨停。储能掀起涨停潮，阳光电源大涨创新高，通润装备涨停。有色金属板块快速拉升，常铝股份、中孚实业等涨停。下跌方面，银行股集体下跌，成都银行跌近6%。

债市：国债期货多数上涨，截至收盘，30年期主力合约跌0.27%，10年期主力合约涨0.13%，5年期主力合约涨0.16%，2年期主力合约涨0.10%。

商品：国内商品期货多数收涨，截至收盘，集运欧线涨超5%，焦煤涨超3%，鸡蛋涨超2%，焦炭、铁矿石、沪银、玻璃、橡胶、工业硅、氧化铝、沪铜涨超1%，菜籽、燃油、沪金等少数品种逆势下跌。

储能方向今天高开高走，阳光电源涨超15%，海博思创、先导智能、金盘科技等涨幅居前。

消息面，最新财报显示，阳光电源2025年前三季度营收664亿元（增长33%），净利润119亿元（增长56%），单季利润41.5亿元。海外储能业务爆单，毛利率保持34%高位，经营现金流暴涨超1100%至99亿元，同时削减负债52亿元。公司布局AI数据中心电源等新业务，展现龙头企业穿越周期的韧性。

硅能源概念股午后爆发，通威股份、隆基绿能纷纷涨停，晶澳科技、特变电工、双良节能等纷纷拉升。

券商盘中拉升

临近午盘，券商股集体拉升，华安证券一度强势涨停，截至收盘，华安证券涨超8%，东北证券涨超6%，东兴证券、长江证券、瑞达期货、广发证券等涨超4%。东方证券、华泰证券、华西证券等纷纷走高。

据，有分析指出，券商股表现强劲，主要受上市券商三季度业绩超预期推动，截至10月28日，有14家券商披露了前三季度业绩，其中13家数据可比券商的前三季度归母净利润合计约467.26亿元，同比增长46.42%，呈现高景气态势。另外，目前沪指正处于冲击4000点大关的关键阶段，市场情绪也在一定程度上刺激了券商股股价走势。

华泰证券认为，当前资本市场战略地位提升，各部委及监管部门形成政策合力，在引入中长期资金、活跃市场、重视投资者保护中实现着重大变化。同时，低利率时代下的资产配置逻辑重塑，权益市场收益率提升、波动率下降，机构与居民资金加速迁移，也是资本市场底层逻辑转变的重要表现，进而推动券商板块战略配置机会的出现。

算力股盘中异动后回落

今天早盘，A股算力板块冲高回落。光模块领域龙头企业新易盛盘中最高上涨5.53%，股价触及433.33元/股；中际旭创同步冲高5.65%，峰值达542.01元/股，两大龙头市值一度同步刷新纪录。

截至收盘，新易盛翻绿下跌1.1%，报406.1元/股；中际旭创涨幅收窄至1.5%，收于520.72元/股，股价均从高位明显回落。

消息面上，据，10月28日，英伟达CEO黄仁勋在GTC大会上透露，公司对在2025至2026年期间实现累计5000亿美元的数据中心业务收入具备“可见性”。该收入预期将涵盖其Blackwell及下一代Rubin架构的产品。

据硬AI消息，高盛最新研报强调，5000亿美元的规模显著高于此前的市场预期。该行分析师指出，这一目标比市场通过Visible Alpha Consensus Data反映的4470亿美元共识高出12%，同时也比高盛自身预测的4530亿美元高出10%。

从目前全球范围内的算力投资热潮来看，光模块行业的高景气度或将延续。IDC数据显示，2025年中国智能算力规模将达1037.3EFLOPS，2023～2028年复合增长率高达46.2%。据预测，2025年全球AI算力市场规模将达1.2万亿美元，中国占比38%，其中智能驾驶、工业AI、医疗影像三大场景贡献62%的算力消耗，成为拉动光模块需求的核心引擎。

同时，液冷服务器、量子科技等盘中拉升。早盘液冷服务器概念股表现活跃，工业富联一度触及涨停，续创历史新高，收盘涨9.2%。

消息面上，据，英伟达CEO黄仁勋在GTC大会上透露，Vera Rubin计算架构底部配备了8个Rubin CPX GPU、BlueField-4数据处理器、两颗Vera CPU以及4个Rubin封装，总共8个GPU全部实现了无缆连接和全液冷设计。

量子科技概念股中，科大国创涨超12%，国盾量子涨超11%，天融信、神州信息等封板。

消息面上，10月28日，中共中央关于制定国民经济和社会发展第十五个五年规划的建议发布。其中指出，培育壮大新兴产业和未来产业。着力打造新兴支柱产业。实施产业创新工程，一体推进创新设施建设、技术研究开发、产品迭代升级，加快新能源、新材料、航空航天、低空经济等战略性新兴产业集群发展。推动量子科技、生物制造、氢能和核聚变能、脑机接口、具身智能、第六代移动通信等成为新的经济增长点。

美东时间10月28日，英伟达CEO黄仁勋在华盛顿举行的GTC大会上宣布，正式发布NVQLink互联系统——这项技术能将量子处理器与其高效运行所需的AI超级计算机相连接，为新一代超级计算机铺路，有助于降低量子比特的错误率。

国泰海通证券研报表示，量子计算已成为最具颠覆性的前沿技术之一，根据IBM和中国信通院报告，量子计算目前还处于早期技术攻关阶段，预计未来5到10年有可能出现实质性进展。量子安全在应用领域还处于起步阶段，但未来的发展空间很大。中国在QKD量子安全领域处于领先地位，已经形成了以QKD技术为核心的较为完整的量子保密通信产业链。量子测量产业当前则已进入多元化发展周期。