先看海外要闻：

隔夜美股标普500收跌0.45%，道指收跌0.25%，脱离收盘历史最高位，纳指收跌1.16%。

费城半导体指数收跌4.65%；半导体ETF收跌近3.8%，领跌美股行业ETF；SpaceX跌超6%，创IPO以来新低；英特尔跌超9%，AMD、特斯拉跌超4%，Meta涨超2%。存储西部数据、闪迪跌超7%，美光科技、希捷科技跌超4%。

WTI原油期货收涨逾2.7%至70.44美元/桶，布伦特原油涨幅达3%至74.16美元/桶。现货黄金大跌1.2%，现货白银大跌4%。

纳斯达克金龙中国指数收跌0.58%。日月光半导体收跌8.47%，小马智行跌6%，阿特斯太阳能跌5.28%，百度跌2.01%，美团ADR涨6.01%；腾讯控股ADR涨2.03%，BOSS直聘涨2.56%。

美债收益率普遍涨超6个基点，美国三年期国债发行一级交易商中标比例创历史新低。美元涨0.2%。

威刚：Q3内存将涨价20%-30%，闪存将涨价35%-40%。

谷歌投资欧洲核聚变“独角兽”，以期在2030年代建成商业聚变电站。

微软开始在部分软件中改用自研AI模型，减少对OpenAI和Anthropic依赖。

美国撤销伊朗石油销售豁免，美军称开始对伊发动强力打击。

国内重大事件汇总：

1、国务院原则同意《旅游强国建设"十五五"规划》。

2、中国央行连续20个月扩大黄金储备，中国6月末黄金储备7544万盎司。

3、山东省印发《山东省虚拟电厂建设运行管理办法》：首次以省级管理办法形式，明确虚拟电厂可以对分布式光伏等发电侧资源进行聚合，并直接参与电力市场交易和接受电网调度，为分布式光伏+虚拟电厂的商业模式提供了制度依据。

4、国家金融监督管理总局、上海市人民政府印发《加快上海国际再保险中心建设的若干措施》：支持再保险机构增资扩股和发行资本补充工具。

5、木林森子公司三度调价：7月7日起PCB产品再次涨价10%-15%。

6、脑虎科技"三全"脑机接口系统启动GCP注册临床试验。

7、浙江启动水旱灾害防御（防台）Ⅳ级应急响应。

8、受台风"巴威"影响，江苏将暂停线下教育教学活动。

9、海南省与南方电网公司举行工作会谈。

10、国内首个400平卷轴柔性钙钛矿太阳能帆板启动研制，支撑太空E级算力星座建设。

11、国产模块化建筑全球爆单。（央视新闻）

12、苹果折叠屏量产落地! 郑州、深圳富士康参与组装、配件生产，预计今秋上市。

13、量子计算企业玻色量子冲击A股IPO。

14、曝DeepSeek自研AI芯片，面向推理任务。

今日题材方面：

1、服务器丨据浪潮信息7日公告，公司预计2026年上半年净利润26亿元-31亿元，同比增长226%-288%，二季度环比暴增229%-312%。全球AI服务器产业链正经历全面需求扩张，戴尔科技AI优化服务器营收同比增757%，全年预期上调至600亿美元。国内方面，字节跳动有望将2026年AI资本开支上调至2000亿元以上，阿里AI基建投入或远超3800亿元规划。

点评：算力基础设施建设的景气度正在持续攀升，超节点架构从概念走向规模化落地，为服务器产业打开第二增长曲线。当前AI算力网络在NVLink-C2C、PCIe Gen6、800G网卡等高速通信领域仍存明显代差，自主可控需求迫切。IDC数据显示国内x86服务器市场浪潮信息稳居首位，且连续四年蝉联液冷服务器第一。

2、AI手机丨7月7日，字节跳动联合中兴努比亚打造的第二代AI手机即将发布。相较初代，新机产能、合规资质、供应链配套全方位升级，商业化落地节奏大幅提速，供应链保底备货量达50万台，相较初代大幅提升。IDC预计中国市场新一代AI手机销量将在2027年达到1.5亿台，市场份额超过50%，未来主流机型将是AI手机。

点评：新一代旗舰智能手机陆续发布，基于生成式AI的功能开始出现在产品中，多模态交互将取代传统触控屏交互，实现从GUI到VUI的跨越式转变。随着大规模语言模型加持，AI手机渗透率有望快速提升，产业链相关环节将迎来增量需求。

3、人工智能丨7月7日，在上海市政府新闻发布会上，国家发展改革委创新和高技术发展司副司长王若蒙披露了我国人工智能产业"十五五"期间工作思路，包括加快自主创新、强化模型算力数据关键技术攻关、推进AI领域立法、防范数据滥用与深度伪造等风险。

点评：AI产业已进入可核算投入产出的阶段，商业模型逐步切换打开收入天花板，部分细分赛道已验证AI带来新增需求。短期看，数据Infra、IT运维、网络安全等领域直接受益于AI算力需求增长，价值链条较短、确定性较强；长期来看，随着大厂AI投入具备商业闭环支撑，下游AI应用需求有望持续。

4、模块化建筑丨据报道，模块化建筑方式近期在海外市场走红，国产模块化建筑出口增长迅速。模块化建筑把建筑拆成模块在工厂制造再现场拼装，是预制建筑中集成度更高的模式。海关总署数据显示，2015年至2025年中国预制建筑出口额从14.72亿美元增至约43.39亿美元，十年增长近两倍，2026年一季度增速达45%。

点评：中国作为全球最大建筑市场之一，从设计研发、智能生产到远洋物流、海外安装，全产业链优势正加速转化为出口竞争力。模块化预制率超85%，现场工期较传统建造缩短60%以上，覆盖范围已从东南亚、非洲基建营地延伸至北美、澳洲、欧洲高端市场。据预测，2030年全球模块化建筑市场规模将突破1428亿美元。

今日有1只新股申购：

乔路铭：北交所，申购价格14.36元/股，公司主要产品包括汽车内饰件、汽车外饰件及配套模具。

再来看上市公司公告精华：

1、动力源：控股股东及实控人何振亚正在筹划可能导致控制权变更的重大事项，股票停牌。

2、岭南控股：拟发行股份及支付现金购买数科集团持有的广电城服85%股份，并向岭南资本募集配套资金，股票复牌。

3、五洲医疗：正在筹划发行股份及支付现金购买旋智电子科技控股权，股票停牌。

4、理工导航：控股股东、实控人拟通过协议转让方式向高精导联合计转让445.15万股，占公司总股本5%，转让总价2.9亿元。

5、苏交科：控股子公司燕宁工科与乌兹别克斯坦塔什干投资公司签订道路及基础设施EPC+F项目合同，总金额暂定23亿元。

6、神工股份：拟投资11.3亿元建设硅零部件新品研发及配套硅材料等项目。

7、浪潮信息：预计上半年净利润26亿元-31亿元，同比增长226%-288%。

8、海通发展：预计上半年净利润5亿元-5.5亿元，同比增长475%-532%。因全球干散货航运市场回暖，市场运价中枢上移。

9、松发股份：预计上半年净利润36亿元左右，同比增长456.33%左右。因全球造船市场延续高景气周期，船舶开工量与交付量双双提升。

10、复旦微电：预计上半年净利润8亿元-10亿元，同比增长313.19%-416.49%。因行业景气度回升及下游需求增长，各产品线收入与毛利均实现增长。

11、智微智能：预计上半年净利润3.5亿元-4.17亿元，同比增长244.56%-309.65%。因AI产业高景气度驱动各核心业务板块需求持续释放。

12、*ST柳化：预计上半年净利润1400万元，同比增长约308%。因双氧水市场行情向好，产品价格同比上升。

13、创维数字：预计上半年净利润1.4亿元-1.8亿元，同比增长161.24%-235.88%。因智能终端销售数量、营收规模及毛利率同比增加。

14、光库科技：预计上半年净利润1.4亿元-1.5亿元，同比增长170%-190%。因高速光模块及光器件市场需求持续增长。

15、巨人网络：预计上半年净利润20亿元-22亿元，同比增长157.38%-183.12%。因手游《超自然行动组》持续贡献较高水平收入。

16、联动科技：预计上半年净利润2100万元-2900万元，同比增长73.39%-139.44%。因在手订单充裕，经营业绩实现稳健增长。

17、招商证券：预计上半年净利润100亿元-110亿元，同比增长93%-112%。

18、广合科技：预计上半年净利润9.1亿元-9.6亿元，同比增长85.12%-95.29%。因算力硬件需求激增，海外泰国工厂产能利用率持续提升。

19、南华期货：预计上半年净利润3.75亿元-4.05亿元，同比增长62.16%-75.13%。

20、瑞芯微：预计上半年净利润8.5亿元-9.1亿元，同比增长60.03%-71.33%。因RK3588等AIoT算力平台继续高速增长，多产品线百花齐放。

21、金徽股份：预计上半年净利润4亿元-4.2亿元，同比增长58.03%-65.93%。因白银、锌金属价格同比上涨及锌精矿产销量增加。

22、欧菲光：预计上半年净亏损3.6亿元-4.6亿元。

23、合富中国：控股股东拟减持不超过3%。

24、沪硅产业：国家集成电路产业投资基金拟减持不超过2%。

25、绿岛风：控股股东拟减持不超过2%。