深圳商报·读创客户端首席记者 谢惠茜

7月2日，国家外汇管理局广东省分局发布行政处罚信息显示，东莞农村商业银行股份有限公司因多项外汇业务违法违规行为，被处以警告、没收违法所得并处罚款，罚没款合计277.71万元。此次处罚正值其披露2025年年报及2026年一季报不久。最新财报显示，东莞农村商业银行近年来正面临着经营业绩承压、资产质量结构性分化等问题。

外汇业务违规遭罚，近年频收罚单

据行政处罚信息显示，东莞农商行本次主要涉及办理经常项目资金收付时未对交易单证的真实性及其与外汇收支的一致性进行合理审查；违反规定办理资本项目资金收付；违反外汇登记管理规定；违规办理售汇业务；违反规定办理结汇、售汇业务等多项违法事实。

值得关注的是，东莞农商行本次外汇业务处罚并非孤例。2025年11月，国家金融监督管理总局东莞监管分局披露，东莞农商行因贷款“三查”不到位、贷款风险分类不准确等被罚款245万元，责任人关志成、杜同德、叶海波、卢焕培被警告并罚款共计15万元；与此同时，其清新支行因贷款管理不到位被罚款50万元，责任人赵炯航被警告。总行与支行合计罚没295万元。

更早之前，东莞农商行还曾因“关联交易管理不到位，未对集团客户统一授信，贷款业务、银行承兑汇票业务、理财业务、同业业务严重违反审慎经营规则”等违法违规行为被罚235万元，5 名相关负责人因对上述违规行为负有领导责任被予以警告；2024年12月，该行又因债券承销管理不到位、向超龄客户代销不适当保险产品被罚款80万元，并导致其债券承销业务在银行间市场交易商协会执业评价中被评为最低的D类，直接影响中间业务收入。

这意味着，东莞农商行最近一年多已收到多张监管罚单，涉及外汇业务、信贷业务、关联交易、债券承销等多个领域。

营收净利持续下滑，盈利指标全面走弱

频收罚单背后，还有该行近年来持续承压的经营基本面。最新财报显示，2025年，东莞农商行实现营业收入116.97亿元，同比下降5%；实现归属于该行股东的净利润38.54亿元，同比减少16.67%。从更长周期来看，2023年至2025年，该行净利润已连续三年同比下滑。2024年，该行营业收入为123.12亿元，同比减少7.15%；净利润48.61亿元，同比减少9.08%。营收连续两年下降，净利润连续三年下行，盈利颓势似乎尚未见底。

从收入结构看，东莞农商行2025年利息净收入88.27亿元，同比下降3.78%，全年净息差仅为1.25%，同比下降0.1个百分点。手续费及佣金净收入3.99亿元，同比下降12.71%，其中理财业务收入同比下降24.4%至2.01亿元，银行卡手续费收入同比下降24.6%至1.55亿元，交易净收益5.79亿元，同比大幅减少66.65%。

对此，东莞农商行在财报中解释，主要是债券利率阶段性反弹导致公允价值变动损益由正转负。其利息净收入、非利息净收入双双收缩，核心盈利能力持续弱化。

盈利能力指标方面，东莞农商行2025年平均总资产回报率、平均权益回报率、净利差、净利息收益率均同比下滑，成本收入比率则同比增长0.92个百分点至38.36%。2026年一季度，该行实现营业总收入30.7亿元，同比增长17.9%，但实现归母净利润16.01亿元，同比下降1.94%，收入端有所改善，利润端仍未见明显拐点。

对公改善、零售恶化，信用卡不良率超11％

资产质量方面，东莞农商行呈现“对公改善、零售恶化”的分化格局。截至2025年末，全行不良贷款率为1.79%，较上年末下降0.05个百分点。值得一提的是，此前该行不良贷款率已连续上升四年——2020年至2024年末分别为0.82%、0.84%、0.90%、1.23%、1.84%。2025年首度回落，但整体仍处于近年高位。

分板块来看，公司贷款不良率下降0.3个百分点至1.51%，对公风控持续向好。但个人贷款不良率从2.29%上升至2.85%，同比上升0.56个百分点。零售板块中，信用卡业务风险尤为突出。2025年末，东莞农商行信用卡透支不良率飙升至11.03%，较2024年末的6.02%暴涨5.01个百分点，创上市以来新高，引发广泛关注。在已披露相关数据的上市银行中，该行11.03%的数值遥遥领先，而行业信用卡不良率普遍在2%-4%区间。

不过，公司信用卡业务规模极小——透支余额仅33.28亿元，占全行贷款总额的0.81%。真正值得关注的是个人经营贷。2025年末，该行个人经营贷余额高达445.52亿元，不良率从2.57%升至3.51%，不良余额净增3.64亿元。2022年至2025年，其个人经营贷不良率分别为1.32%、1.61%、2.57%、3.51%，呈逐年加速上升态势。零售全品类信贷质量全面走弱，对全行资产质量的潜在冲击不容忽视。

资本充足指标同步下行。2025年末，资本充足率为15.41%，同比下滑1.13个百分点；核心一级资本充足率为13.30%，同比下滑1.04个百分点。2026年一季度末，其资本充足率回升至15.74%，一级资本充足率13.66%，核心一级资本充足率13.63%。

核心高管卸任要职

东莞农商行高管的变动也令人关注。该行副行长叶建光自2024年9月、10月起先后卸任党委委员、首席风险官等职务，近三个月以来，叶建光更是接连卸任要职。根据章程及组织安排，其已于今年3月不再担任东莞农商行执行董事及委员会相关职务。5月21日，东莞农商行发布公告，因组织工作安排，该行副行长叶建光辞任董事会秘书、联席公司秘书职务，将由党委办公室主任及董事会办公室总经理朱莹接任。

公开履历显示，叶建光在东莞农商行体系深耕30年，自1994年7月即加入该行前身东莞农村信用合作社联合社，历任资金计划信贷部副主任、客户经理部副经理（主管全面工作）、市场部经理兼国际业务部总监等职，后转任公司业务部经理、总行行长助理兼厚街支行行长。

2014年12月至2016年8月，叶建光曾调任广东省农村信用社联合社，2016年8月重返东莞农商行后，先后担任党委委员、副行长、执行董事、首席风险官、董事会秘书及联席公司秘书等职。自2017年12月担任该行副行长至今，其任职时间已超8年，为该行现任领导班子中连续任职时间最长的一位。

另外，东莞农商行行长傅强也即将触及银行业高管七年轮岗监管红线。高管层的变动可能影响该行战略执行的稳定性。