近两年，多家上市银行零售信贷不良指标上升，引发市场关注。渤海银行2024年年报显示，该行消费贷款规模大幅下降、不良率快速上升，让外界不禁发问：渤海银行的零售信贷业务正经历转型阵痛，还是已踏上破局重生之路？

深入解读年报数据与转型逻辑不难发现，这场看似“被动承压”的风险暴露，背后应是该行主动选择的“战略突围”。通过主动清退高风险资产、优化客户与资产结构，渤海银行以短期业绩的“阵痛”，换取长期发展的“健康根基”，其业务结构调整不仅契合监管部门“审慎评估互联网贷款的市场环境、风险状况和发展前景”的要求，更勾勒出该行零售银行业务高质量转型发展的清晰路径。

01

数据背后：主动战略调整，而非被动承压

“短期快速上升的消费贷款不良率，并非风险失控的结果，而是主动刺破资产泡沫、清退高风险资产的过程。”渤海银行相关负责人在解读年报时明确表示。这一观点，揭开了该行零售不良数据背后的核心逻辑—主动转型而非被动承压。

回溯历史年报数据，渤海银行曾借助互联网平台合作实现消费贷规模的快速扩张。2017年末至2020年，该行消费贷款余额从88亿元激增至1127亿元，三年增长近12倍，到2022年末始终维持在千亿以上高位运行。但规模狂飙的背后，是客户结构的严重失衡：互联网平台客群不同于传统银行客户，许多客户缺乏稳定收入来源、信用资质较差，随着宏观经济环境变化与居民收入波动，这部分高风险资产的潜在隐患必将集中暴露。

面对这一局面，渤海银行没有选择“掩盖风险”或“拖延处置”，而是在2023年开始“刮骨疗毒”式的战略调整。核心举措包括：全面压缩互联网高风险贷款规模，停止新增无场景的高风险业务合作，集中力量清退历史形成的低效资产。这一主动调整在年报中呈现出两大变化：一是消费贷款规模大幅收缩，从2022年的1047亿元，2023年降至759亿元，2024年大幅下降至375亿元，两年缩水超64%；二是不良率阶段性高企，由于零售风险暴露存在滞后性，且不良资产处置通常需要一定周期，因此贷款规模的快速下降显著抬高了当期不良率指标。

渤海银行相关负责人表示：“转型必然伴随阵痛，我们较早意识到放任风险积聚才是最危险的选择，率先启动了主动风险出清工作。这种‘主动排雷’的做法，让我们能够先于市场周期卸下历史包袱，为业务回归‘服务优质客群、支持真实消费’的本源争取了宝贵的时间窗口。”这既符合国家对金融高质量发展的相关导向，也为行业在复杂环境下的结构调整和风险防范，提供了具有前瞻性的实践经验。

02

转型成效：资产结构优化，筑牢重生根基

如果说规模收缩与不良率高企是转型的“阵痛”，那么资产结构、客户结构的根本性优化，以及抗风险能力的显著提升，则是渤海银行零售信贷业务“重生”的核心底气。年报数据与业务实践共同印证，这场转型已初见成效，长期发展根基日益稳固。

高风险资产彻底出清，资产质量拐点显现。经过两年多的集中处置，渤海银行互联网贷款占比已经非常低，历史形成的高风险资产基本出清。更关键的是，新增不良呈“大幅下降”态势，意味着新投放资产的质量已实现质的提升。“新增不良的快速回落，证明客户筛选、风险管控体系已发挥作用，资产质量的拐点已经到来。”上述负责人表示。

客户结构提质升级，优质客群占比显著提升。转型过程中，渤海银行彻底摒弃了“规模至上”的发展思路，转而聚焦具有真实消费需求和稳定偿债能力的优质客群。聚焦公私联动、优质行业、优质企业员工等核心客群，通过强化收入证明、信用记录、消费场景等多维度审核，该行优质客户占比稳定提升。

抗风险能力持续增强，业务发展更趋稳健。规模的“减法”换来了抗风险能力的“加法”。尽管消费贷规模大幅收缩，但由于资产结构更优、客户质量更高，该行零售信贷业务的抗波动能力显著提升。在宏观经济仍有波动的背景下，通过提前结构优化实现了“风险可控、发展可持续”的良性循环。这种“宁缩毋乱”的战略定力，让渤海银行在行业转型浪潮中站稳了脚跟。

03

未来航向：锚定政策导向，践行金融使命

阵痛之后，重生之路如何走？渤海银行在年报中明确了下一阶段的转型方向：“坚持党对金融工作的全面领导，深刻把握金融工作的政治性、人民性，以提升质量为前提和根本，以盘活存量为急需和关键，以做优增量为路径和支撑”。渤海银行相关负责人表示，该行将紧扣国家提振消费政策导向，聚焦优质客群、创新处置机制、强化科技赋能，推动零售信贷业务从“规模收缩”向“质量提升”全面转型。一是精准对接提振消费政策，拓宽优质客群服务边界，在贴息政策带动下，增加优质消费贷投放，实现“政策红利直达+业务提质增效”双赢。二是创新不良处置机制，彰显金融温度与效率。结合中国人民银行出台的个人征信修复政策探索差异化处置方案，缓解客户还款压力，助力客户修复信用记录。三是科技赋能全流程管控，提升服务与风控效能。加速推进零售信贷数字化转型，实现消费贷款审批、签约、放款全流程线上化办理；同时，加强智能风控系统应用，确保信贷资金真正服务于实体经济和居民消费。

04

结语：阵痛是黎明前的黑暗，重生是破晓的朝阳

透过渤海银行的零售信贷转型实践，我们看到一家商业银行在行业变局中的战略定力与责任担当。短期不良率上升不是“风险警报”，而是主动转型的“阵痛印记”；规模的大幅收缩不是“发展倒退”，而是优化结构的“必要代价”。这场转型，本质上是一次“破而后立”的战略选择—以短期业绩的“痛”，换取长期健康的“稳”；以规模的“减法”，换取质量的“加法”。

随着高风险资产的彻底出清、优质客群的持续积累、政策红利的逐步释放，相信渤海银行的零售信贷业务正从“阵痛期”迈向“重生期”。未来，在金融工作政治性与人民性的指引下，这家最年轻的全国性股份制商业银行，将以更稳健的资产质量、更优质的客户服务、更强劲的发展动能，书写零售信贷高质量发展的新篇章，也为银行业转型提供“以阵痛换重生”的宝贵样本。